Az AI-piac nem lassul, és ennek már látszik a hatása a memóriák és az adattárolók árán, köszönhetően annak, hogy ezekből a komponensekből nem készül elég. Sajnos az érintett gyártók nem is fogják jelentősen növelni a gyártókapacitást, mivel nem hisznek benne, hogy az igények sokáig fennmaradnak majd, így a jelenlegi helyzetet egy új szuperciklusként értelmezik. Utóbbi talán ismeretlen fogalom lehet, de a definíció szerint a több éven át tartó, szokatlanul erős keresleti fellendülést kell érteni rajta, ami meghaladja a szokásos iparági ciklusok erejét és hosszát.
Amiből viszont a lehető legtöbbet próbálják gyártani a memóriagyártók, azok a HBM szabványú megoldások, legyen az akármelyik verzió, de nyilván az újabbakra érdemes gondolni az ügyfelek igénye miatt. Ez kritikus szempont, mert a legtöbb AI gyorsító ilyen memóriát használ, és jelenleg ez a terület prioritás. Némelyik gyártó számára annyira az, hogy például a Micron feladta érte a végfelhasználói piacon való részvételét is.
Hirdetés
A TSMC is megpróbál lépést tartani az igényekkel, ugyanis a modern AI gyorsítók a tajvani bérgyártónál készülnek, ezen belül is CoWoS tokozási technológiát használnak. Utóbbi szempontból a gyártókapacitás az idei évben nagyjából 50%-kal nő majd, ami az utóbbi időszak legnagyobb ugrásának számít.
Információink szerint a frissen kiépülő CoWoS gyártókapacitás számottevő részére ráugrott az NVIDIA, ami azzal magyarázható, hogy a cégnél kezdenek igencsak elszállni a rendelési idők, vagyis az ügyfeleik igényeit egyszerűen képtelenek belátható időn belül teljesíteni. A relatíve kisebb megrendelők esetében a helyzet annyira rossz, hogy akár egy új gyorsítógeneráció is megjelenhet, mire hozzájutnak a kifizetett hardverekhez.
Az NVIDIA tehát úgy próbálja növelni az elérhető gyártókapacitást, hogy az AI gyorsítók esetében a rendelési idők minden potenciális ügyfél részére egy éven belülre szűküljenek. Ez már csak azért is fontos, mert 2026-ban igen erős konkurenciával néznek majd szembe, így ha nem tudnak kedvező szállítási időket produkálni, akkor a cégek máshol keresnek majd hardvert az adott feladatra.
A nagyobb CoWoS gyártókapacitás ugyanakkor egy problémát is felvet, mivel ez feltételezi, hogy több lapka is készül. Ebből a szempontból viszont nem rendel lényegesen több wafert a cég, vagyis nagyjából a jelenlegi wafermennyiséget használják majd fel úgy az idei évre, hogy azokból több AI gyorsító készüljön, minden más termékkategória kárára. Úgy tudjuk, hogy a szűkítésnél elsődlegesen a realizálható nyereség dönt majd, tehát vélhetően a GeForce-ok húzzák a legrövidebbet, mivel ezeken van messze a legkevesebb haszon. Ebből a szempontból a cégnek még jól is jött a memóriapánik, mivel eleve nem tudnak majd annyi GeForce-ot gyártani, mint az előző év során, aminek hála a korábban jó áron beszerzett GDDR7-es memóriák sokáig kitarthatnak.
Az NVIDIA gyártópartnerei szerint egyelőre minden bizonytalan, de a hatást hamarosan érezhetik majd a piacok. Ez viszont nem lesz végleges állapot, mivel a VGA-gyártók jelenleg nem igazán tudják, hogy mennyi készlettel számolhatnak, tehát egyelőre különböző forgatókönyveket készítenek arra, hogy miképpen tudják menedzselni a következő hónapokat. Ezek között a forgatókönyvek között nagyon extrém opciók is szerepelnek, mint például a hardverek közvetlen értékesítése a végfelhasználók felé, háztartásonként egy darab termék vásárlására limitálva, illetve a rendelési limitek bevezetése a kereskedőpartnerek felé.
A fentiek mellett a garanciális ügyintézés is nehézségekbe ütközhet. A jelenlegi koncepció szerint több hardvert próbálnak majd konkrétan megjavítani a hibás komponens cseréjével, mivel ezzel hamarabb visszajuttathatják az ügyfélnek a termékét, mintha várnának egy teljesen új VGA-ra, de opcióként felmerülhet a vételár megtérítése, amelynek részleteiről már zajlik az egyeztetés a kereskedőpartnereknél. Utóbbi jellemzően nem szokott probléma lenni, de jelenleg a VGA-gyártók arra számítanak, hogy a következő hónapokban emelkedni fog a VGA-k ára, így a kereskedők felé is inkább az árat térítenék meg egy hibás hardver esetén, minthogy csereterméket adjanak.
